KBC tiếp tục vay tín chấp thêm 200 tỷ đồng từ công ty con

Kinh Bắc (KBC) muốn vay tín chấp 110 tỷ đồng từ công ty con

Cụ thể, KBC sẽ vay 200 tỷ đồng từ Sài Gòn - Bắc Giang để phục vụ hoạt động sản xuất kinh doanh. Thời hạn vay tối đa là 2 năm; khoản vay có thể được tất toán trước hạn, đúng hạn hoặc gia hạn bằng văn bản.

Được biết, tại ngày 30/9/2022, KBC đang nắm giữ 62% vốn điều lệ của Sài Gòn - Bắc Giang. Ngày 27/11/2022, KBC đã bổ sung 1,1 triệu cổ phiếu của công ty này làm tài sản đảm bảo cho lô trái phiếu mã KBCH2123002. Số trái phiếu này được phát hành ngày 3/6/2021 có tổng giá trị 1.000 tỷ đồng, kỳ hạn 24 tháng, lãi suất 10,5%/năm và tài sản đảm bảo là 70,7 triệu cổ phiếu KBC thuộc sở hữu của bên thứ 3.

Từ đầu tháng tới nay, KBC đã thông qua chủ trương vay tín chấp tổng cộng 310 tỷ đồng từ công ty con. Ảnh minh hoạ

Liên quan đến hoạt động vay, đầu tháng 12 vừa qua, KBC cho biết sẽ vay tối đa 110 tỷ đồng từ Công ty TNHH Phát triển Cơ sở hạ tầng Công nghiệp Tân Tập (KBC đang sở hữu 86,54% vốn điều lệ). Kỳ hạn vay là 1 năm và hình thức vay là vay tín chấp để phục vụ hoạt động sản xuất, kinh doanh.

Tại ngày 30/9/2022, tổng dư nợ vay của KBC giảm nhẹ so với đầu năm, đạt 6.964 tỷ đồng, chiếm 21% tổng tài sản. Hệ số nợ phải trả/vốn chủ sở hữu chỉ 0,79 lần.

Theo dự phóng của CTCK MB (MBS), áp lực sẽ dồn nặng cho KBC trong 6 tháng năm 2023 khi trong cơ cấu vay dài hạn của KBC đa phần là các trái phiếu sẽ đáo hạn trong năm sau, lên đến 2.900 tỷ đồng.

Cụ thể, gồm 400 tỷ đồng lãi suất 10,5% đáo hạn vào 22/02/2023 với tài sản đảm bảo là 700.000 cổ phần Công ty CP Khu công nghiệp Sài Gòn – Hải Phòng và 600 nghìn cổ phần của Sài Gòn – Bắc Giang; 1.500 tỷ đồng lãi suất 10.8% đáo hạn vào 24/6/2023 không tài sản đảm bảo và 1.000 tỷ đồng lãi suất 10.5% đáo hạn vào 3/6/2023 với tài sản đảm bảo gần 71 triệu cổ phần của KBC.

CTCK SSI dự báo trong điều kiện tín dụng bị thắt chặt và hoạt động phát hành trái phiếu bị quy đinh nghiêm ngặt hơn, KBC có thể sẽ không phát hành được trái phiếu doanh nghiệp mới để đảo nợ.

"Mặc dù KBC vẫn duy trì kế hoạch phát hành riêng lẻ đã được phê duyệt tại ĐHCĐ bất thường vào đầu năm cho 150 triệu cổ phiếu (tương đương với 19,6% số cổ phiếu đang lưu hành), chúng tôi không kỳ vọng đợt phát hành riêng lẻ sẽ sớm được thực hiện trong thời gian tới với diễn biến hiện tại của thị trường chứng khoán. Do đó, chúng tôi tin rằng tốc độ thu tiền từ việc bán đất (cả khu công nghiệp và khu dân cư) sẽ là một biến số quan trọng ảnh hưởng đến tình trạng dòng tiền hiện tại của công ty", SSI cho hay.