Trong phiên giao dịch sáng ngày 23/5, cổ phiếu ACB (Ngân hàng TMCP Á Châu) dao động ổn định, đạt 21.600 đồng với khối lượng giao dịch đạt hơn 6,04 triệu cổ phiếu.

Tín hiệu cơ bản: ACB có gì hấp dẫn?

Theo Trung tâm Dữ liệu fitrade.kinhtechungkhoan.vn, cổ phiếu ACB đã phát ra 5 tín hiệu mua và 7 tín hiệu bán trong phiên sáng nay. Dưới đây là phân tích dựa trên dữ liệu thị trường mới nhất:

EPS: 3.708 VNĐ, phản ánh khả năng sinh lời mạnh mẽ, vượt trội trong ngành ngân hàng.
P/E: 5,8 – thấp hơn trung bình ngành, cho thấy cổ phiếu đang ở mức định giá rất hấp dẫn.
P/B: 1,1 – định giá hợp lý, phản ánh giá trị nội tại ổn định của ngân hàng.
ROA (2,01%) và ROE (20,44%): Các chỉ số này cho thấy ACB sử dụng tài sản và vốn chủ sở hữu hiệu quả, đặc biệt trong bối cảnh ngành ngân hàng phục hồi.

ACB đang hưởng lợi từ xu hướng tăng trưởng tín dụng và phục hồi kinh tế tại Việt Nam. Báo cáo tài chính quý 1/2025 cho thấy, ACB mang về thu nhập lãi thuần gần 6.359 tỷ đồng, giảm 5% so với cùng kỳ. Trong khi đó, lãi thuần từ dịch vụ tăng 17% lên 872 tỷ đồng; lãi thuần từ kinh doanh ngoại hối tăng gấp đôi lên 475 tỷ đồng... Trong kỳ, ACB tăng 22% chi phí dự phòng rủi ro tín dụng lên mức 626 tỷ đồng. Kết quả lợi nhuận trước thuế giảm 6% về mức gần 4.597 tỷ đồng.

Về chất lượng nợ vay, tổng nợ xấu của ACB ghi nhận 8.844 tỷ đồng, tăng 2% sau 3 tháng đầu năm. Tỷ lệ nợ xấu tăng nhẹ từ 1,5 lên 1,51% tại thời điểm cuối tháng 3/2025. Nhà đầu tư cần lưu ý rủi ro từ áp lực trích lập dự phòng nợ xấu và biến động lãi suất, vốn có thể ảnh hưởng đến biên lợi nhuận.

Tín hiệu kỹ thuật ACB

Trong phiên giao dịch sáng ngày 23/5, ACB ghi nhận các tín hiệu kỹ thuật đáng chú ý:

Tín hiệu mua

Bollinger Band (20,2): Tín hiệu MUA (M) xuất hiện, cho thấy giá cổ phiếu đang ở vùng tích cực trong dải Bollinger, báo hiệu tiềm năng tăng giá.
StochRSI (14): Tín hiệu MUA (M), cho thấy động lực tăng giá ngắn hạn vẫn còn.
William %R (14): Tín hiệu MUA (M), củng cố xu hướng tích cực ngắn hạn.
RSI (14): Tín hiệu MUA (M), cho thấy sức mạnh giá vẫn ở mức tích cực, chưa vào vùng quá mua.
Buffett Hagstrom: Tín hiệu MUA (M), đánh giá cổ phiếu dựa trên giá trị nội tại và tiềm năng dài hạn, phù hợp với triển vọng cơ bản của ACB.

Tín hiệu bán

Giá so với đường EMA(20), EMA(50), SMA(20), SMA(50): Tín hiệu BÁN (B) xuất hiện, cho thấy giá cổ phiếu đang dao động dưới các đường trung bình động quan trọng, báo hiệu áp lực điều chỉnh.
Đường EMA(5) so với EMA(20): Tín hiệu BÁN (B), cho thấy xu hướng tăng ngắn hạn đang suy yếu.
MACD (12,26,9): Tín hiệu BÁN (B), với đường MACD cắt xuống dưới đường tín hiệu, báo hiệu đà tăng giá đang mất dần.
Giá so với đỉnh/đáy 3 tháng và 6 tháng: Tín hiệu BÁN (B), cho thấy giá hiện tại thấp hơn đỉnh gần đây, báo hiệu xu hướng tăng chưa được xác nhận.

Khối lượng giao dịch: Với 6,04 triệu cổ phiếu được khớp lệnh, tương ứng giá trị 130,20 tỷ đồng, ACB cho thấy dòng tiền mạnh, là dấu hiệu của sự quan tâm đáng kể từ thị trường, dù chưa đạt mức đột biến.

ACB hiện đang dao động gần vùng kháng cự, với 7 tín hiệu bán từ các chỉ báo kỹ thuật (EMA, SMA, MACD, đỉnh/đáy) cho thấy áp lực điều chỉnh ngắn hạn rõ ràng.

Tuy nhiên, 5 tín hiệu mua từ Bollinger Band, StochRSI, William %R, RSI, và Buffett Hagstrom cho thấy cổ phiếu vẫn có tiềm năng tăng giá nếu vượt qua vùng kháng cự. Vùng hỗ trợ gần nhất là 21.300 đồng, trong khi kháng cự tiếp theo nằm ở 22.000 đồng.

Chiến lược giao dịch

Mua: Nhà đầu tư có thể cân nhắc tích lũy tại vùng giá 21.300-21.400 đồng, đặc biệt nếu giá điều chỉnh về gần vùng hỗ trợ.

Chốt lời: Mục tiêu 22.000-22.300 đồng (tăng 5-7% từ mức hiện tại).
Cắt lỗ: Đặt stop-loss tại 21.000 đồng để bảo vệ vốn trước rủi ro điều chỉnh.

Nếu nhà đầu tư đang nắm giữ ACB và giá chạm vùng 22.000 đồng, hãy cân nhắc chốt lời một phần để bảo vệ lợi nhuận, đặc biệt khi các tín hiệu bán từ EMA, SMA, và MACD cho thấy áp lực điều chỉnh ngắn hạn.

Ngắn hạn, nhà đầu tư theo dõi sát khối lượng giao dịch. Nếu khối lượng tăng mạnh trong các phiên điều chỉnh, đây có thể là cơ hội tích lũy. Ngược lại, khối lượng thấp trong các phiên tăng giá có thể báo hiệu đảo chiều.

Với P/E thấp và ROE cao, ACB là lựa chọn tốt cho nhà đầu tư dài hạn, đặc biệt khi ngân hàng tiếp tục hưởng lợi từ tăng trưởng tín dụng và chuyển đổi số.

ACB đang cho thấy tiềm năng dài hạn nhờ các yếu tố cơ bản vững chắc, nhưng nhiều tín hiệu kỹ thuật bán cho thấy cần thận trọng trong ngắn hạn. Nhà đầu tư nên theo dõi sát các chỉ báo như RSI (hiện ở mức tích cực) và MACD để đánh giá thời điểm điều chỉnh hoặc tiếp tục xu hướng tăng.