Dòng vốn huy động qua trái phiếu doanh nghiệp tăng mạnh vào cuối năm 2024
Theo số liệu của Hiệp hội Thị trường trái phiếu Việt Nam (VBMA), thị trường trái phiếu doanh nghiệp Việt Nam cuối năm 2024 ghi nhận sự sôi động đáng kể với tổng giá trị phát hành lên tới 57.593 tỷ đồng trong tháng 12 với 55 đợt phát hành trái phiếu doanh nghiệp (tính đến ngày 27/12/2024). Đặc biệt, các doanh nghiệp thuộc nhóm phi tài chính đóng góp phần lớn vào khối lượng phát hành trong tháng này.
Công ty CP Tasco (HNX: HUT) nổi bật với việc lần đầu tiên phát hành lô trái phiếu trị giá 500 tỷ đồng vào ngày 24/12/2024. Lô trái phiếu này có kỳ hạn 3 năm, lãi suất năm đầu là 10,5%/năm, các năm sau thả nổi nhưng không thấp hơn 10,5%/năm. Trái phiếu được bảo đảm bằng 47 triệu cổ phiếu của Công ty CP Tasco Auto và có bảo lãnh từ Tasco Land – công ty con do Tasco sở hữu 100% vốn.
 |
| Trong tháng 12/2024, có tới 55 đợt phát hành trái phiếu doanh nghiệp với tổng giá trị khoảng 57.593 tỷ đồng. Trong đó, trái phiếu bất động sản chiếm tỷ trọng cao |
Song song đó, Tasco cũng đã thông qua kế hoạch phát hành 178,5 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu với giá 10.000 đồng/cổ phiếu, dự kiến huy động hơn 1.785 tỷ đồng trong quý I - II/2025. Số tiền này sẽ được phân bổ để góp vốn vào các công ty con, bao gồm Công ty TNHH Bảo hiểm Tasco (800 tỷ đồng), Tasco Auto (485 tỷ đồng), và Công ty CP VETC (500 tỷ đồng).
Một cái tên khác là Công ty CP Địa ốc Sài Gòn Thương Tín (HOSE: SCR) đã thông qua kế hoạch phát hành trái phiếu riêng lẻ trị giá 850 tỷ đồng. Trái phiếu có kỳ hạn 5 năm, lãi suất năm đầu 8,5%/năm, không chuyển đổi và không kèm chứng quyền. Số tiền huy động sẽ được dùng để hợp tác với Công ty CP Toàn Hải Vân triển khai dự án Khu phức hợp Vịnh Đầm tại TP. Phú Quốc, với tổng mức đầu tư dự kiến 3.579 tỷ đồng.
Bên cạnh đó, hệ sinh thái Tập đoàn TTC cũng góp phần sôi động thị trường trái phiếu cuối năm. Trong đó, Công ty CP Thành Thành Công - Biên Hòa (HOSE: SBT) phát hành thành công lô trái phiếu trị giá 700 tỷ đồng vào ngày 13/12/2024, với tài sản đảm bảo là nhà máy và quyền sử dụng đất tại Tây Ninh. Mục tiêu huy động là thanh toán nợ gốc vay của Công ty CP Nông nghiệp AgriS Gia Lai.
Công ty CP Du lịch Thành Thành Công (HOSE: VNG) cũng hoàn tất phát hành 500 tỷ đồng trái phiếu riêng lẻ. Lô trái phiếu này có kỳ hạn 3 năm, lãi suất cố định 11%/năm cho 4 kỳ đầu.
Nhóm bất động sản dẫn đầu cuộc đua phát hành trái phiếu
Thị trường trái phiếu doanh nghiệp cuối năm 2024 ghi nhận sự sôi động mạnh mẽ, đặc biệt là từ các doanh nghiệp bất động sản. Theo số liệu từ Hiệp hội Thị trường Trái phiếu Việt Nam (VBMA), chỉ riêng tháng 12/2024, nhóm bất động sản đã phát hành gần 12.000 tỷ đồng trái phiếu, chiếm 35% tổng lượng phát hành toàn thị trường.
Công ty CP Đầu tư và Phát triển Newco gây chú ý khi phát hành 3 lô trái phiếu trong ngày 19/12/2024 với tổng giá trị lên tới 6.900 tỷ đồng. Các lô trái phiếu này có kỳ hạn lần lượt là 12 tháng (1.500 tỷ đồng), 36 tháng (3.400 tỷ đồng), và 60 tháng (2.000 tỷ đồng), với lãi suất phát hành cố định ở mức 9%/năm. Được biết, Công ty CP Chứng khoán Kỹ Thương (TCBS) là tổ chức lưu ký cho các lô trái phiếu này.
Theo Cổng thông tin quốc gia về đăng ký doanh nghiệp, Newco là một doanh nghiệp bất động sản thành lập từ năm 2020, trụ sở chính tại số 2 Song Hành, phường An Phú, TP.HCM. Người đại diện pháp luật là ông Nguyễn Hữu Điề. Hiện, TCBS đang nắm giữ 9,9% vốn của công ty này, tương đương khoản đầu tư hơn 1.000 tỷ đồng.
Loạt phát hành nổi bật khác trong ngành bất động sản
Công ty CP Phát triển và Đầu tư Kinh doanh Minh An: Ngày 24/12/2024, Minh An phát hành thành công lô trái phiếu 1.000 tỷ đồng, kỳ hạn 18 tháng, đáo hạn ngày 24/6/2026.
Công ty TNHH Dịch vụ Thương mại Tổng hợp An Thịnh: Ngày 23/12/2024, doanh nghiệp này phát hành lô trái phiếu khủng trị giá 7.000 tỷ đồng, kỳ hạn 7 năm với lãi suất chỉ 3%/năm. Đây là một trong những mức lãi suất thấp nhất trên thị trường trái phiếu bất động sản.
Công ty CP Huy Dương Group: Hoàn tất phát hành 900 tỷ đồng trái phiếu trong khoảng thời gian từ ngày 9-11/12/2024. Đây là lô trái phiếu đầu tiên mà Công ty phát hành kể từ khi thành lập. Lô trái phiếu có mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu; kỳ hạn 5 năm, đáo hạn ngày 9/12/2029, lãi suất phát hành 12,5%/năm. Thông tin về tài sản đảm bảo cũng như mục đích sử dụng vốn của đợt phát hành này không được công bố.
Công ty CP Vinhomes (HOSE: VHM) tiếp tục chứng tỏ vị thế khi vừa phát hành thành công lô trái phiếu trị giá 4.000 tỷ đồng, kỳ hạn 36 tháng. Trái phiếu này không chuyển đổi, lãi suất 12%/năm, không kèm chứng quyền và có bảo đảm bằng tài sản. Đây là lô thứ 9 trong năm 2024, nâng tổng giá trị huy động qua kênh trái phiếu của Vinhomes lên 20.500 tỷ đồng. Đáng chú ý, trái phiếu được đảm bảo bởi tài sản của Tập đoàn Vingroup – công ty mẹ của Vinhomes.
Công ty CP Đầu tư Nam Long: Phát hành thành công lô trái phiếu 1.000 tỷ đồng, kỳ hạn 3 năm, với lãi suất 10,11%/năm cho 4 kỳ đầu.
Công ty CP Phú Thọ Land: Ngày 24/12/2024, phát hành 950 tỷ đồng trái phiếu, kỳ hạn 12 tháng, lãi suất 10%/năm. Đây là lô trái phiếu duy nhất đang lưu hành sau khi tất toán thành công lô trái phiếu trước đó vào tháng 8/2023.
Tập đoàn Đầu tư I.P.A (IPA): Đầu tháng 12/2024, IPA hoàn thành đợt phát hành trái phiếu lần thứ 5 trong năm 2024 với tổng giá trị huy động gần 3.300 tỷ đồng. Đáng lưu ý, tất cả các trái phiếu này đều là loại “4 không” (không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, không có tài sản đảm bảo và không phải khoản nợ thứ cấp).
 | TN1 hút 200 tỷ đồng trái phiếu, tài sản đảm bảo là cổ phiếu của một ngân hàng "thân quen" Rox Key Holdings (HOSE: TN1) vừa phát hành thành công lô trái phiếu trị giá 200 tỷ đồng, kỳ hạn 36 tháng, lãi suất cố ... |
 | Động thái mới nhất của Novaland trong kế hoạch mua lại 7.000 tỷ đồng trái phiếu Novaland đã chi 1.550 tỷ đồng để mua lại trước hạn 5 lô trái phiếu trước hạn. Động thái này là một phần trong kế ... |
Đức Anh
